Главная >  Потенциал энергии 

 

Перфоманс-контрактинг новые горизонты_Глава_2. Глава 2.

 

Ширли Хэнсен, д-р философии
Дженни Вейсман

 

В перфоманс - контрактинге затратына проект и стоимость сбереженийявляются ключевыми понятиями и главнымиоценками эффективности проекта.

 

ЭНЕРГИЯ – ДЕНЕЖНАЯ СТОРОНАМЕДАЛИ

 

И наоборот, величина устранимыхпотерь в денежном выражении должна статьглавным фактором в установлениифинансовых приоритетов.

 

Возврат инвестиций - вот чтоявляется движущей силой для потребителя,энергосервисной компании и для инвестора.

 

Такой анализ всегда долженбыть проведен до принятия решений поэнергоэффективности и он должен быть воснове перфоманс - контракта.

 

Ключевой вопрос: как многотеряет организация, если не уменьшает своепотребление энергии?

 

Так что наличие механизма контроля отклонений от затрат очень важнодля верификации выгод перфоманс -контрактинга.

 

Много менеджеров были в ярости наЭСКО - их организации не получалипредсказанных сбережений потому, чтосбережения энергии были съедены благодаря изменениямв тарифах. Старый менеджмент не понимал,как изменения в тарифах могут разрушатьпредсказанные сбережения.

 

Они одинаково важны как для конечногопотребителя, так и для ЭСКО.

 

Руководящие принципы для оценкирентабельности, расчета стоимостиотложенных решений и экономияпланируемых затрат рассмотрены в этойглаве.

 

Многие организации используютнемало дорогой энергии, поэтому почтивсегда у них есть возможностиэнергосбережения. Однако эти возможностидолжны получить оценки с точки зренияфинансовых выгод.

 

РЕНТАБЕЛЬНОСТЬ

 

В идеале, проекты могут бытьпроанализированы экспертами, выбраннымируководством организации.

 

Такой подход требует не только оценкирентабельности этих мероприятий поотдельности, но и финансового анализа вцелом.

 

Если в организации есть энергоменеджер,то необходимо и его участие.

 

Как правило, анализ затрат /выгод требует одинакового подхода кисходной информации и методам анализа какот финансового директора, так и от менеджера.

 

Нуждаются в рассмотрении идругие обстоятельства. К примеру, новаякрыша вряд ли может быть самым рентабельныммероприятием.

 

Все они должны входить в состав группыэкспертов и вместе взвешивать каждое ЭСМв свете финансовых выгод для своейорганизации.

 

Или, замена старогобойлера (который не только неэффективен, нои ведет себя непредсказуемо, требуетчрезмерно много затрат в эксплуатации)может привести к привлекательному (иодновременно наиболее рентабельному)вложению денег.

 

Однако, если старая крышапротекает, ремонт крыши с усилениемизоляции не может не стать выгоднымвложением денег. Уменьшение текущих ивнезапных потерь – это тоже источникдохода.

 

Рентабельность - это только одиниз показателей экономическойосуществимости. Он, безусловно, являетсязначимым в перфоманс - контрактинге.

 

Должны также быть учтены характеристикиисточников финансирования и рискивозврата инвестиций. Некоторыеэнергокомпании могут иметь свои особенныеприоритеты, например, для внедрения болееэффективных технологий – чтобы остатьсяна рынке, нужно постоянно поддерживать своюконкурентоспособность.

 

Имеются различные методы расчетавремени, необходимого для возвратаинвестиций. Они ранжируются от простого иприведенного срока окупаемости до болеесложного расчета затрат времени жизни (срока службы) проекта (LCC).

 

Показатели рентабельностипомогают ответить на вопрос: Как скоромы сможем вернуть свои деньги?

 

Быстрые, простые и везде понятныерасчеты срока окупаемости, в общем,предоставляют существенные данные длянебольших и средних инвестиций.

 

ПРОСТОЙ СРОК ОКУПАЕМОСТИ

 

Простой срок окупаемости (SPP)определяется как частное от делениястоимости первоначальных инвестиций наежегодные сбережения энергии от проекта. SPPобычно измеряется в годах. формула простого срока окупаемости: SPP (год) = (I / ES (за год)) где: SPP - простой срок окупаемости;

 

Они также обеспечивают первоначальнуюоценку для больших инвестиций. Цельюэтих расчетов является определение того,когда будут компенсированы средства,инвестированные в конкретный проект.

 

ES - ежегодные сбережения энергии проекта по текущим ценам

 

I - первоначальные инвестиции;

 

I = 2000 долларов и ES= 450 долларов

 

Если:

 

SPP = I / ES = 2000 / 450 = 4.4 года.

 

то

 

ПРИВЕДЕННЫЙ СРОК ОКУПАЕМОСТИ

 

ПРИМЕЧАНИЕ: в этом иследующем примере, как вы сами увидите, нетникаких указаний о дополнительных факторах,таких как влияние амортизации, налоговили норм дисконта.

 

изменения в эксплуатации иобслуживании (O&M);

 

Оценки простого срокаокупаемости могут быть модифицированы длялюбого показателя, который может бытькритическим. Наиболее общие примеры:

 

Изменения в затратах на O&M.

 

проектные изменения вэнергетических затратах;

 

I - первоначальные инвестиции на период анализа;

 

Новое оборудование можеттребовать больше или меньше работ на O&M.Работы по O&M может быть определеноколичественно по формуле приведенногосрока окупаемости (АРР), котораявыглядит так: формула приведенного срока окупаемости, O&M: АPPO&M (год) = I / (ESn +Mn) где: АPPO&M - срок окупаемости, приведенный с учетом O&M

 

Mтn - различные затраты на эксплуатацию и обслуживание на период

 

ESn - ежегодные сбережения энергии проекта на период анализа;

 

n - период анализа

 

анализа

 

Трудность заключается впредсказании будущих энергетическихзатрат. Следовательно, рекомендуетсяограничиваться предсказаниями наближайший срок (чаще всего, три года) ииспользовать этот показатель лишь длявнутреннего анализа, даже если организациязаключила контракт на больший срок.

 

Изменения в энергетическихзатратах. Так как срок окупаемостиявляется функцией энергетических затрат,этот подход может более точно отражатьвлияние нестабильности цен на энергию.

 

АPPе (год) = I / (En1 + En2 + En3 )

 

формула приведенного срока окупаемости, энергетические затраты:

 

I - первоначальные инвестиции

 

где: АPPe - срок окупаемости, приведенный для проектных энергозатрат

 

En2 - снижение проектных энергозатрат на 2 год

 

En1 - снижение проектных энергозатрат на 1 год

 

В эру дерегулированияэнергокомпаний стоит снова обратить особоевнимание на опасность при внедрениимероприятий энергоэффективности,основанных на увеличение цен за энергию (есливы не контролируете данные,предоставленные энергокомпанией поусловиям подписанного контракта). Если ценыне возрастают так, как предсказано, или, чтоеще хуже, падают, то вы кончите довольно плачевно.

 

En3 - снижение проектных энергозатрат на 3 год

 

УПРОЩЕННЫЙ ОБОРОТ ДЕНЕЖНЫХСРЕДСТВ

 

И вся планируемая работа поэнергоэффективности приведет к разорению.

 

SCF взвешивает разницу в затратахна потребленное топливо плюс разницу взатратах на обслуживание и эксплуатацию (O&M)и вычитает объем первоначальных инвестицийдля данного периода времени. формула упрощенного оборота денежных средств: SCF = (En +O&Mn) - In где: SCF - упрощенный оборот денежных средств;

 

Рентабельность иногда можнооценивать с точки зрения Простого ОборотаДенежных Средств (SCF). В этом случае,расчет обычно ведется по показателямтекущего года.

 

O&Mn - сбережения затрат на обслуживание и эксплуатацию за период времени;

 

En - сбережения затрат за энергию за период времени;

 

n - период анализа.

 

In - первоначально проведенные инвестиции;

 

I = 2000 долларов даны на 4 года;

 

Если:

 

O&Mn = 150 долларов в год;

 

En = 450 долларов в год;

 

ЗАТРАТЫ ВРЕМЕНИ ЖИЗНИ (ПРОЕКТА)

 

то: SCF = (450 +15 - (2000/ = 600 - 500 = 100долларов.

 

LCC является довольно строгимподходом и требует много времени (дляпроведения расчетов). Однако, все вашиусилия оправданы в случае больших покупок и/или в условиях ограниченного капитала.

 

Включение всех затрат исбережений, произведенных в течении временижизни оборудования все больше и большеиспользуется как средство оценкирентабельности проектов. Этот подход, затраты времени жизни (проекта) (LCC),может быть принят администраторами вкачестве антитезиса требуемым процедурам предложения/ закупки по фабричной цене.

 

Простейшая формула для затрат времени жизни выглядит так: формула затрат времени жизни : LCC = I - S + M + R + E где: LCC - затраты времени жизни;

 

Затраты времени жизни учитываютмного факторов, которые не учитывает анализприведенного срока окупаемости - ликвидационнаястоимость, срок службы оборудования, налоги,процент и другие факторы.

 

S - ликвидационная стоимость;

 

I - капитальные затраты (инвестирования);

 

R - затраты на замену;

 

M - затраты на эксплуатацию;

 

Затраты времени жизни (LCC)помогают оценить чистую прибыль за времяэксплуатации проекта с учетом всехосновных затрат и сбережений в течениесрока службы оборудования,дисконтированную к текущей стоимости денег.Разработка или система, уменьшающаязатраты времени жизни, без потеривыполнимости, может, в общем, вести кбольшей рентабельности.

 

E - затраты на энергию.

 

При рассмотрении показателейрентабельности, особенно в случаях, когдатребуются гарантии, читатель может бытьвовлечен в дискуссии по инвестиционномуградационному аудиту в главе 9 данной книги.

 

Дополнительные вопросы (расчетдисконтированной стоимости, факторов инорм дисконтирования, LCC) требуютподробного анализа и более полно обсужденыв Руководстве по Затратам ВремениЖизни Федеральной ПрограммыЭнергоменеджмента, подготовленной НациональнымИнститутом Стандартов и ТехнологийМинистерства Торговли США.

 

СТОИМОСТЬ ОТЛОЖЕННЫХ РЕШЕНИЙ

 

Показатели рентабельности немогут быть определены, без рассмотренияусловий, для которых они существуют,включая квалификацию персонала поэксплуатации и обслуживанию, условияработы энергоемкого оборудования и др.

 

Но это утверждение не относится кдействиям по энергоэффективности. Каждыймиг, каждый прошедший день уносят доллары ворганизации, которая неразумно потребляет энергию.

 

Некоторые действия (работу,мероприятия и так далее) можно непроизводить и при этом не уменьшать прибыль.

 

Многие администраторы считаютсчета за электроэнергию неизбежнымизатратами. Другие считают, что текущиепроблемы, требующие немедленных решений,вынуждают отложить в очень долгий иглубокий ящик все вопросы, связанные сэнергией.

 

Каждый час задержки вынуждаетвас платить деньги энергокомпании, которая,благодаря энергоменеджменту, может ихиспользовать для обучения студентов,оплаты командировок, предоставлениязаказчикам дополнительных услуг,проведения передач по радио и телевидению,соблюдения законов государства, получениябольшей прибыли и так далее.

 

Например, во Флориде, большоеагентство штата с более чем 50 зданиями,подготовило перфоманс-контракт споддержкой Энергетического Офиса штата.Неожиданно возникли осложнения в связи стем, что агентство штата обязанопроизводить платежи финансовомуучреждению.

 

Но, каждый день вы можетерассматривать и как день, в который выпотеряли энергию и, что более важно, какдень, в который вы потеряли деньги.

 

В сумме было потеряно примерно 1.9миллиона долларов - за счетналогоплательщиков штата Флорида!

 

В результате решения вопроса отом, кто кому и сколько платит, и когда,подписание контракта задержалось на 18месяцев, стоимость задержки составила 106800долларов потерянных сбережений в месяц.

 

Скорость, с которой сбереженияэнергии компенсируют первоначальныеинвестиции (инвестиции вэнергоэффективность), должна статьосновным фактором оценки энергетическоймодернизации по сравнению с другимиинвестициями.

 

Так что энергоменеджмент простообязан производить оценки рентабельности.

 

Не будет чем-то неожиданнымсегодня обнаружить школу с резервнымфондом, находящемся в банке с нормойдепозита 7.1%. В то время как инвестиции вэнергосбережение в этой же школеобеспечивают ROI = 25% и даже больше.

 

Любой руководитель долженпонимать проблему потенциалаэнергоэффективности” и стоимостиотложенных решений.

 

Напомним, формула SCF выглядит так: формула упрощенного оборота денежных средств: SCF = (En +O&Mn) - In где: SCF - упрощенный оборот денежных средств;

 

Стоимость отложенных решенийявляется почти зеркальным отображениемформулы упрощенного оборота денежныхсредств. Те же компоненты, которые влияют наэнергетический анализ затрат / выгод,участвуют и в определении стоимостиотложенных решений, но с противоположнымзнаком.

 

O&Mn - сбережения затрат на обслуживание и эксплуатацию за период времени;

 

En - сбережения затрат за энергию за период времени;

 

n - период анализа.

 

In - первоначально проведенные инвестиции;

 

Та же самая формула используетсяи для расчета стоимости отложенных решений(CoD). формула стоимости отложенных решений : CoD = - (En +O&Mn) + In где: CoD - стоимость отложенных решений;

 

Суммируя дифференциальныезатраты (ожидаемые сбережения) и вычитаятребуемые инвестиции, определяемположительный оборот денежных средств длякаждого рентабельного мероприятияэнергоэффективности.

 

O&Mn - сбережения затрат на обслуживание и эксплуатацию за период времени;

 

En - сбережения затрат за энергию за период времени;

 

n - период анализа.

 

In - первоначально проведенные инвестиции;

 

Годовой счет за энергоносителидля муниципалитета составляет 1.6 миллионадолларов, текущие расходы составят 400000долларов в год без учета затрат на работы.

 

Предположим, что муниципалитетвнедряет энергетическую программу ипредполагает, что ее внедрение уменьшитпотребление энергии на 25% за счетэнергоэффективных процедур O&M, дешевыхмодернизаций и установкиавтоматизированной системыэнергоменеджмента.

 

С другой стороны, отсутствиекаких бы то ни было действий принесетубытки за счет стоимости отложенныхрешений размером: минус 120000долларов в год.

 

Если инвестиции в 1400000 долларовна 5 лет (затраты в 280000 долларов в год) могутсберечь 400000 долларов в год в затратах заэнергию и в затратах на эксплуатацию иобслуживание, то SCF = 120000 долларов в год (400000 -280000 = 12000 .

 

SCF = 400000$ - (1400000$/ = 400000$ - 280000$ = + 120000$

 

Используя формулу ежегодногоупрощенного оборота денежных средств безвсякого учета инфляции, предполагая n = 5 лет,получаем:

 

CoD = (1200000$ - 1600000$) + (1400000$/ = -400000$ +280000$ = -120000$

 

Сбережения размером 400000 долларовуменьшат существующие затраты за энергию с1.6 млн. долларов до 1.2 миллиона долларов. Вэтом случае, потенциально более низкийбюджет будет использоваться как базовый.Поэтому:

 

А чтобы сделать ее более простой,скажем так:

 

Таким образом,формула, приведенная выше рассчитываетсбережения без учета затрат на работу,требуемую для достижения сбережений втечение определенного периода времени.

 

Действие этой формулы нераспространяется на период послепрекращения инвестиций.

 

потенциальные сбережения равнывашим таким же потенциальным потерям, есливы ничего не делаете.

 

Даже когда вы используетевнутренние ресурсы, вы можете рассчитатьстоимость отложенных решений для различныхрежимов финансирования.

 

Так, в примере выше, в конце 6-гогода CoD = 400000$ (исключая любые затраты наэксплуатацию и обслуживание, амортизациюили чистую приведенную стоимость) и в концекаждого, следующего за 6-м годом, в течениесрока службы потенциально невнедренногоулучшения.

 

Если эти нужды первостепенны, абюджет напряжен, то выполнение работ наоснове перфоманс - контрактинга становитсяболее необходимым и происходит в болеежизнеспособных режимах.

 

Использование ограниченныхресурсов для других организационных нуждможет, в долгосрочной перспективе,оказаться более дорогим.

 

Таблица 2-1

 

Таблица. 2-1 сравнивает стоимостьотложенного решения для школы, где неделается ничего для получения финансовыхвыгод, появляющихся при использованииперфоманс - контрактинга. В таблицеиспользуется простой срок окупаемостии постоянная стоимость денег.

 

год

 

постоянная стоимость в долларах (миллионы долларов)

 

1

 

0

 

3

 

2

 

5

 

4

 

7

 

6

 

9

 

8

 

11

 

10

 

13

 

12

 

15 А 0 -1 -2 -3 -4 -5 -6 -7 -8 -9 -10 -11 -12 -13 -14 -15 В -4 -3 -2 -1 0 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 С 0 -1 -6 -5 -4 -3 -3 -1 0 1 2 3 4 5 6 7 А - отсутствие действий; В - закупка; С - задержка закупки

 

14

 

Часто потери в виде стоимостиотложенных решений превышают все выгоды отвнутреннего финансирования. Когдаорганизация все таки решается использоватьвнутренние рабочую силу и инвестиции,первое, что она должна сделать, это оценить стоимость задержки. И оценка этогопериода задержки должна быть обоснована натом, как долго задержка имеет место - отконцепции до принятия решения - и на том, чтоможет произойти за это время.

 

Организация часто отказываетсяиспользовать ПК, поскольку считает, что длянее более рентабельно делать работы самой и сберегать затраты за услуги длясебя. В реальности такие пожелания редкоисполняются.

 

Для контроля вашего пониманиярасчетов, требуемых для определенияпредставляемой в годовом исчислениистоимости задержки, проведите работу,показанную в табл..2-2.

 

Дополнительно к влиянию оборотаденежных средств, заметного в таблице 2-1,вам также требуется оценить выгоды вувеличению акционерного капитала вашейорганизации, которые в конечном итогерасширяют ее финансовые возможности иснижают затраты на обслуживание иэксплуатацию.

 

После заключения соглашения обобеспечении финансирования задержки такжемогут иметь место из-за отсутствия внешнейподдержки, например, со стороны юристов,которые не знакомы с процессом перфоманс-контрактинга(или экономистов, не знающих подробностифинансирования энергетических проектов).Эти задержки можно сократить, если вашиюрист и инженер будут заранее вовлечены вэтот процесс.

 

С учетом данных, предоставляемыхэнергоаудитами, вы можете использовать теже самые процедуры расчета стоимостизадержки, для определения того, что вы внастоящее время теряете ежедневно,ежемесячно, ежегодно, если ваша организацияотказывается проводить какие бы то ни былодействия.

 

30% O&M Инвестиции в модернизацию 1750000 долларов Период 5 лет Проблема:

 

Таблица 2- Анализ стоимости отложенных решений СТОИМОСТЬ ОТЛОЖЕННЫХ РЕШЕНИЙ: ПРИМЕРНАЯ ПРОБЛЕМА Данные: Ежегодный счет за электроэнергию 1500000 долларов Обслуживание и эксплуатация (O&M) существующего оборудования 600 долларов Проектируемые сбережения 30% энергии

 

1500000 долларов * 30% + 600 долларов * 30% = 450180 долларов Затем, определим, какие затраты нужны ежегодно для достижения таких сбережений:

 

Если проект задержится на 1 год, какова будет стоимость отложенных решений? Первое, рассчитаем сбережения по проекту:

 

- (минус) 100180 долларов в год (- 450180 + 35000 Теперь, рассчитаем стоимость задержки для 6 лет (без учета амортизации, временной стоимости денег или регулировок O&M) Ответ: 950900 долларов (100180 долларов * 5 + 450000 долларов на 6 год, после оплаты инвестиций).

 

1750000 долларов : 5 лет = 350000 долларов Чистые потери от задержки спустя год будут равны:

 

Возрастающие цены могутобесценить все сбережения, которые мыполучаем от снижения потребления энергии.

 

ЭКОНОМИЯ ЗАТРАТ

 

При перечислении выгод отэнергоменеджмента, таких как сопротивлениеросту цен, важно упомянуть еще об одномочень важном компоненте - об экономии затрат!

 

Но задумайтесь еще над однимединственным вопросом: а сколько вашаорганизация будет платить, если вы вообщене будете делать этого?

 

Потребление базового годаумножается на текущую цену за единицуэнергии в порядке определения того чтоэто стоит? .

 

Радость от подсчета долларов,которые не ушли в энергокомпанию, делаетэкономию затрат чем-то очень реальным,очень наглядным и радостным. Для расчетаэкономии затрат должен быть определен базовыйгод.

 

В качестве иллюстрации,рассмотрим табл. 2-3, в которой приведенанализ экономии затрат для Tender Care Hospital.

 

Большая часть высшегоруководства редко имеет время илинамерения для того, чтобы пробраться черезнабор цифр, чтобы понять, что такое экономиязатрат в течение более чем одного года.

 

Однако, если бы ЭСМ не внедрялисьи потребление осталось на прежнем уровне,то затраты на энергию возросли бы на $167000.

 

Госпиталь сократил своепотребление энергии на 1002660 кВтч с 1994 года,но в период с 1994 по 1998 годы тариф вырос до$0.042 за 1 кВтч. Так что даже с учетом того, чтопроизошло снижение потребления на 25%,затраты на энергию возросли примерно на$73000.

 

Рентабельность, СтоимостьОтложенных Решений и Экономия Затрат - этитри показателя являются крайне важнымипараметрами для принятия решений поэнергетическим вопросам, особенно если выпланируете провести работы по модернизацииили просите перфоманс - контрактора обуслугах.

 

Примерно такой же анализ можнопроводить для всех энергоресурсов,используемых в здании, при использованииБТЕ в качестве общей единицы - Британскаятепловая единица (БТЕ, Btu)

 

Показатели Экономии Затрат,особенно наглядно выглядящие в графическойформе, должны войти в практику ежемесячногобиллинга.

 

ЭСКО также вынуждены принять этиконцепции как часть своих работ помаркетингу. Особенно для них важно понятие СтоимостиОтложенных Решений.

 

Таблица 2- Анализ экономии затрат (данные расчетны!!) Great Eagle Complex Источник топлива: электроэнергия

 

Без этого, потребители быстрозабудут, зачем анализируется счет заэнергию и почему они платят ЭСКО.Знакомство с этими показателями крайневажно, когда происходят изменения вадминистрации или в высшем управленческомперсонале потребителя.

 

2002

 

1998

 

(предсказано) C1 = 0.052 C2 = 0.076 C3 =0.094 потребление в кВтч при условии его снижения (Пi) (предсказано) П1= 3980760 П2 = 3390200 П3 = 2978100 затраты на энергию, если потребление останется на уровне 1994 года (З1 = Ci * П 206999.5 302537.8 374191.4 затраты на энергию при предсказанных: стоимостях 1 кВтч и снижениях потребления (З2 = Сi * Пi) 206999.5 257655.2 279941.4 предсказанная экономия затрат (З1-З 0 44882.6 94250.0

 

2006 стоимость 1 кВтч (в долларах) (Сi)

 

SPP = Simple Payback Period = Простой СрокОкупаемости

 

Перечень объяснений и сокращенийна английском и русском языках

 

LCC = Life-Cycle Costing = Расчет ЗатратВремени Жизни

 

APP = Adjusted Payback Period = ПриведенныйСрок Окупаемости

 

SCF= Simplified Cash Flow = Упрощенный ОборотДенежных Средств

 

O&M = Operations & Maintenance =Эксплуатация и Обслуживание

 

CA = Cost Avoidance = Экономия Затрат

 

СоD = Cost of Delay = СтоимостьОтложенных Решений

 

 

Btu =British Thermal Unit = Британскаятепловая единица = примерно 1055 кДж.

 

 

Опыт Германии для Украины . ГОКи на газовой игле. Стр. 19. Лидеры стран-участниц саммита G8 приняли совместное заявление. Содержание.

 

Главная >  Потенциал энергии 

0.0138